上個世紀90年代，歷時２年多的東南亞金融危機，使包括中國在內的亞太地區國家飽受消費不振、通貨緊縮的壓力，嚴重地阻礙了國民經濟的發展，是以往遠離金融危機的亞太特別是我國的經濟發展遭受到的一次深刻而長遠的沖擊。無獨有偶，2008年下半年，受美國次貸危機影響，掀起了席卷全球的金融海嘯，中國11月份的ＣＰＩ、ＰＰＩ均創下１８年來單月最低漲幅，經濟增長陷入低迷。為拉動經濟增長，刺激消費需求，國家于近期出臺了包括4萬億投入、擴大內需等一系列經濟政策，于12月8日閉幕的中央經濟工作會議提出了“保增長、擴內需、調結構”的發展方針，以刺激經濟保持穩定增長，逐步穩定資本市場，鼓勵個人消費。中央銀行相應地大幅度下調了利率，為農村信用社適時推出并加快推行消費信貸業務提供了極佳的市場良機。業內人士認為，當前形勢下，盡快啟動和刺激消費性信貸業務的發展，使之成為農村信用社信貸業務的重要組成部分，必將對農村信用社應對經濟衰退、重振發展信心、更好地參與同業競爭產生極為重要的現實影響。

一、 農村信用社發展消費信貸業務的必要性

改革開放30年來，治理通貨膨脹一直是各級政府和經濟管理部門的主要任務，但從東南亞金融危機爆發，直至今年下半年的全球性金融海嘯，我國經濟發展史上一再出現人們并不熟悉的新名詞，那就是通貨緊縮。不論是通貨膨脹還是緊縮，都是經濟運行與貨幣流通失衡的集中表現，不利于國民經濟的健康、持續、穩定發展，最終都將間接地反映到對農村信用社經營業績的影響上來。

（一）形勢嚴峻，威脅穩健發展

1. 缺乏優質客戶群落，優化增量舉步維艱

出口形勢惡化，國內需求不足，消費持續疲軟，導致涉農產品滯銷，產加銷龍頭企業開工不足甚至停工停產，效益持續下滑，使農村信用社新增貸款形成潛在風險。受制于形勢和分工所限，農村信用社傳統信貸業務出現萎縮，無論是增加農戶生產生活貸款還是企業流動資金貸款的投入，都潛伏著較大的風險。

2. 資金供應紊亂，流動澀滯

涉農產業為勉強維持正常生產，拖慢了信貸資金的回流速率，從而加大了農村信用社日常的資金供應難度。政府支出的節儉和投入減少，也對資金流入形成阻斷效應。解決當前需求不足的關鍵，在于農村信用社主動介入、盡快啟動居民消費信貸，以少量、畫龍點睛式的投入，加大對流通領域和消費領域的信貸投入，從而拉動內需，獲取發展動能。

3. 通貨緊縮阻斷了商業信用鏈條，農村信用社存量資產風險示警

涉農產業在市場競爭中，偏居一隅，屬于弱勢群體。需求不旺，市場疲軟，使農戶和上下游企業銷售困難，有的不能如期給付貨款，從而影響到相關行業客戶的正常償債能力，一定程度上阻斷了資金供需的正常銜接，使農村信用社支付風險急劇加大。

（二）消費信貸擺上桌面，事關發展格局盤整

歷經30多年的經濟體制改革，個人投資逐步呈現多元化趨勢。但股市大跌，極大地挫傷了投資者的信心，農村信用社存款出現急速回流，表明儲蓄仍是居民首選的投資方式。中央銀行從9月份開始，到12月23日，已經先后5次降低存貸款利率，三次雙率同降，尤以11月27日的降幅最大，一舉達到了1.27個百分點，顯見國家強力刺激內需、擴大資金供應的戰略調整力度之大。當今之計，農村信用社要提高政治敏感性，順勢應變，積極轉變籌資發展戰略，瞄準消費信貸這一突破口，通過創新品種，加速調整戰略布局，力爭在新一輪產業升級中占據主動。

一般來講，降低和稀釋不良貸款占比，要通過增加貸款，優化貸款存量來實現。在缺乏優質客戶群落、資金投向難覓最佳區間的情況下，盲目增加信貸投入的常規做法，勢必進一步惡化風險防范體系。在2008年這種百年一遇、特殊的經濟金融形勢下，農村信用社唯有進一步解放思想，開拓視野，大力發展消費信貸業務，才能既增強自身生存和發展能力，又可以借勢優化信貸結構，降低和消除系統性金融風險，實現穩健、良性經營。

二、 制約消費信貸業務發展的癥結

（一）消費意愿不振，制約快速發展

無論是美國7000億救市，還是中國砸下四萬億，最終都將通過啟動消費，使經濟回穩得以實現。但是認真回顧我國實行擴大內需政策以來的境況，近期前景難以樂觀。消費作為最終需求，雖一直在啟動經濟發展中被寄予厚望，但消費貸款的發放情況卻并不理想，居民對消費信貸的使用并不積極，消費啟動欲振乏力。究其因，主要有三：一是傳統的消費觀念制約，導致居民對消費信貸反應冷淡。國人與生俱來的儒家思維，形成了以儉為美德的傳統消費觀念，與西方的借債超前消費形成天壤之別，“花明天的錢辦今天的事”的消費信貸方式還難以接受，從而抑制了人們的消費欲望。二是國家政策指向壓縮了消費空間。農村信用社開辦消費貸款尚屬初試鋒芒，借鑒商業銀行的做法，更多地圈定在住房、汽車等耐用消費品范圍內。受房地產市場暴漲暴跌不穩定預期的影響，以及汽車消費費用過高的制約，這些熱點難以形成全局性高潮。三是通脹壓力所致，物價高企，加上機構精簡、國企改革、減員增效等收入減少因素頻發，迫使居民對支出精打細算，專注于儲蓄以備不時之需，更不愿一手借貸，一手消費。

（二）自身努力不夠，影響推介進程

1. 宣傳營銷力度欠缺，消費信貸曲高和寡

一項新業務是否被消費者所了解、認同和接受，關鍵在于能否推出適合當代社會潮流和大眾口味的宣傳和營銷手段。部分農村信用社不見事或見事遲，依然抱持官商作風，不能由過去的坐門等客轉變為主動尋找優質客戶，由過去的信貸人員營銷轉變為全員營銷，由過去的“做產品”轉變為“做客戶”，由過去的單一考核貸款余額轉變為業務數據、客戶數量和質量的綜合考核。從而也就難以做大做強消費貸款業務，錯失了實現社會效益和經濟效益雙贏的大好局面。

1. 失于片面的問責機制，影響了員工積極性

農村信用社強調"零風險"無可非議，但操作中的政策指向妨礙了員工主觀能動性的發揮。受權限所限，部分基層社對優質的營銷項目無權作出相應獎勵，但是強調貸款清收責任卻是唯恐過猶不及，所制定的責任追究制度始終沒有回歸到理性、科學的層面，員工付出與所得不相稱。如農村信用社推出的"貸款責任終身制"，本意是提高一線信貸人員的責任心，嚴格把關，將風險防范戰線前移。但由于一味片面地以結果倒推責任，致使不少員工心存疑慮，畏首畏尾，感到與其背負責任，不如不放款，自然缺乏主動營銷的內在動力。久而久之，基層社對消費貸款營銷缺乏熱情，盡在情理之中，最終結局不外是恐貸、慎貸甚至不貸。

2. 現行信貸管理體制限制了業務空間

省聯社成立以后，部分市縣級辦事處（聯社）缺乏與時俱進的政治敏感性，經營策略偏重于搶奪大公司、占領大城市、滲透大行業，追求高利潤，變相模仿商業銀行做法，上收權力，抽走資金，基層社有責無權，幾乎成了“儲蓄所”，缺乏應有的貸款營銷自主權，客觀上阻礙了消費信貸的快速推廣。

（三）風險因素阻礙進程

1. 政策調整的風險

2008年上半年，國家的宏觀調控目標還是控制通貨膨脹，防止物價漲幅過高，實行的是財政、貨幣適度從緊政策，農村信用社的主攻方向是大力壓縮前期盲目擴張造成的信貸沉淀。如今形勢逆轉，國家著手實施寬松的財政、貨幣政策，將無可避免地導致農村信用社進退維谷，既無力清收舊貸，又要確保新增投放，最終導致不良資產規模和占比雙增。

西方成熟的商業銀行可以通過利率缺口管理、浮動利率以及資產證券化產品等方式，規避利率風險。我國資本市場不發達，市場開放程度較低，利率尚處于管制階段，仍由國家控制，農村信用社無法通過差別定價的貸款策略，增加對高風險客戶貸款的風險貼水，從而難以有效降低消費貸款的平均損失率。貸款存續期間，每一次的利率變動，都可能給農村信用社帶來一定的風險。以2008年下半年以來的5次利率調整來算，銀行資產收益已經縮水6%。由于消費貸款在我國實行低利率政策，相對于較高的吸儲成本，更有入不敷出之虞。農村信用社抵御各種風險方面天生不足，加之改革期間多輪轉換領導機構，導致后天失調。因此，利率等政策性調整的風險成為始終懸在農村信用社頭上的達摩克利斯之劍。央行下半年的持續降息，在一定程度上助長了居民的降價預期，使消費信貸與樓市一樣，處于待字閨中、乏人問津的尷尬境地。而已經使用消費貸款的消費者，受按揭利率需待次年元月1日才兌現的規定制約，不愿多掏冤枉錢，紛紛拆東補西，提前還款再貸。大批優質客源的急劇消失，造成了在利好情況下，消費信貸不升反降這一反?，F象的發生。

2. 自身體制性風險

① 經營風險。受國情所限，我國的消費信貸仍以住房和汽車按揭為主，輻射面有限，大數法則效應難現，持續呈現高經營風險、高資金成本、高人力消耗的特征，嚴重背離了經濟價值規律，很難促成規模效益?？晒┻x擇的手段只有被動、連續地擴大投放規模，有悖于審慎經營的要求。

② 操作風險。農村信用社在內部責任界定和貸款發放上,重放輕管問題突出。審查客戶的實際情況只停留在資料上,發放后也缺乏完備的管理措施，針對性和可操作性差,致使有些貸款實際上處于無人管理狀態。銀行與農村信用社之間畫地為牢，有關職能部門相互堅壁清野，缺乏整體的聯動機制，難以實現資源共享，造成借貸雙方信息不對稱，往往導致多頭借款或透支，造成操作風險。特別是個人消費貸款一般是直接或間接提取現金，農村信用社無法跟蹤監控，導致部分信貸資金流入股市、匯市等，擴大了潛在損失。

③ 市場風險。主要是指抵押物的價值重估，面臨市場價格下跌的風險；拍賣市場不發達，抵押物變現能力差，造成的抵押物處置風險；因自然災害、意外事件不可抗力造成抵押物滅失，導致的抵押物不可抗力風險。

④ 道德風險。首當其沖的無疑是借款人的道德風險，導致挪用和騙貸時有發生。農村信用社有心無力、鞭長莫及。其次是農村信用社內部的道德風險。一方面是違規操作，難以跳出“一放就亂,一抓就死”的怪圈?；蛘咄斗艧o還款來源的貸款，或者導致消費貸款用于非消費領域。更有甚者，是業內員工個人原因，造成千里之堤毀于蟻穴。2007年轟動全國的邯鄲農行5500萬元庫款被盜案，生動地說明了員工職業道德素養的極端重要性。所謂事在人為，一旦當事者思想道德出了問題，風險將不期而至。

3. 指令性風險

為擴大內需，扭轉經濟頹勢，政府部門開始極力動員商業銀行和農村信用社發放消費貸款。但在具體實施過程中，出現了不少違規現象。有的上級對基層下達硬性指標，甚至降低標準和擔保條件，向高風險客戶提供消費貸款。這些做法，將不可避免地造成新的風險積聚，不利于消費信貸的良性發育。

（四）消費者保障機制落后

我國進入經濟轉軌期后，居民收入差距拉大，高收入家庭的消費需求已經得到很大滿足，住房、汽車應有盡有，消費傾向下降。中、低收入階層居民，由于預期收入不容樂觀，預期支出增大，以致都市的“負翁”人群在逐步擴大。從宏觀環境看，金融海嘯引發的新一波企業倒閉潮洶涌而來，加之國有企業改革和城市化進程的加快，住房、醫療和教育改革等接踵而至，下崗工人、失地農民在不斷增加。由于社會保障機制剛剛起步，且只納入部份城市居民，廣大的農民群眾還無緣進入。國家投入的社會保障資金較少，地方經濟發展不平衡，社會保障機制的開展程度不一，未來充滿著不確定性，他們則更傾向于資產的保值和增值。實際消費過程中，大多數消費者處于弱勢地位，損害消費者利益的情況時常發生，在消費信貸中也不乏其例。如柜臺服務不周，不向消費者詳細說明貸款條件，對業務糾紛的粗暴處理等。

（五）發展布局畸形

行業分布不平衡。消費信貸的資金流向主要是在房地產和汽車兩大領域，均屬高風險行業。央行調查顯示：80%左右的土地購置和房地產開發資金直接或間接來自銀行或農村信用社的貸款，金融機構實際上直接或間接地成為了房地產市場運行中各個環節的市場風險和信用風險的最終承受者。這也是造成美國次貸危機一發不可收的根本原因，理應引起國內銀行業者的高度警覺。

地域分布不平衡。消費信貸投放地域局限于縣級以上城市及經濟較為發達的鄉鎮，廣大的農村地區并沒有消費信貸的介入，消費信貸在推動農村經濟的發展作用很有限。

階層分布不平衡。消費信貸在投放過程中，因受申請貸款條件限制，目前僅限于有資產的中高收入人群，大多數國民沒有能力或因各種原因難以申請到消費信貸，造成消費信貸資金“嫌貧愛富”，向少數人積聚，影響消費信貸的社會意義。

市場占比不平衡。商業銀行起步早，進度快，已經搶得了先機，農村信用社見事遲，行動慢，配套政策欠缺，推廣舉措不利,很難再分得一杯羹。

（六）宏觀環境差強人意

市場經濟的健康發展，需要健全規范的外部環境。目前，我國正在著手建立有中國特色的市場經濟，但落后的管理模式以及由此而形成的陳舊的思維方式、操作模式一時無法根除，行政干預比比皆是，導致法制建設和法制觀念滯后，完全市場經濟的建立還有很長的路要走。農村信用社作為地方合作金融組織，所受影響更甚于商業銀行。國內還沒有出臺統一規范消費信貸活動、調整消費信貸關系的全國性法律?，F行法律條款基本上是面向法人,很少有針對消費者個人貸款的條款,對失信、違約的懲處辦法不具體，使得農村信用社開辦消費信貸業務缺乏法律保障,出現問題往往無所適從。加之消費信貸業務的客戶比較分散,金額小、筆數多,農村信用社維權成本較高，也是影響其積極性的重要因素。

（七）信用評估體系不健全

消費信貸是一種信用關系，我國在啟動消費信貸的過程中，尚未建立起嚴格有效的個人信用制度和消費能力評價體系，缺少對個人信用的約束與監控，農村信用社很難對個人借款前后的風險和個人償還能力進行有效判斷和科學預期。迫不得已，農村信用社為保障安全，降低風險，往往規定細致繁瑣的信貸手續和擔保要求，不僅增加了信貸管理成本，在很大程度上制約了消費信貸業務的質量和發展速度，也隱藏了借款風險。不同的單位開辦同類業務，因為信息不共享，往往是另起爐灶，各自為戰，重復評估和采信。一方面無法真實、全面了解國民個人的信用信息，另一方面也造成信息資源的極大浪費。

（八）擔保和保險未解后顧之憂

農村信用社辦理消費貸款規定的擔保方式包括房產物業抵押、有價證券質押和第三方擔保三種。目前的情況是：有條件以房產物業作為貸款擔保的僅為少數，且房產抵押需要由房屋管理部門進行評估、抵押登記，辦理的過程比較麻煩,而且費用偏高。依據《擔保法》，學校和機關是不能做擔保的，原則上又不允許私人企業做擔保，而有能力提供擔保的企業大多不情愿，致使貸款人常常無法如愿。而簡便易行、國外早有先例的以所購大宗消費品抵押擔保的方法，在國內仍行不通。例如，若用所購汽車作為抵押物，由于國家尚未建立汽車抵押登記和產權證制度，一直難以推開。即使辦理了汽車抵押登記手續，也避免不了轉讓、重復抵押給農村信用社帶來的風險。在消費者可提供的抵押物有限的情況下，保險公司開辦的履約保證保險成為農村信用社控制消費貸款風險的主要手段。但是，在農村信用社辦理的汽車消費貸款中，許多地方的保險公司根本沒有此類業務。

三、 農村信用社進一步發展消費信貸的對策建議

消費信貸的出現、發展是社會經濟發展的大勢所趨，是消費結構升級的必然要求。經過30年改革開放的快速發展和近10年積累準備，居民的消費已經開始進入“住”和“行”為主要內容的消費結構升級階段。在市場競爭的歷練中，農村信用社初步掌握了市場生存法則，金融創新既是其進一步發展壯大的利器，也將使廣大群眾享受到前所未有的金融便利。如何不斷創新產品和服務，在服務社會、服務客戶的同時，實現自身的發展與進步，筆者認為應盡快做好如下幾方面的工作：

（一）增加居民收入，強化宣傳引導

未來兩年內，實際消費可能繼續受居民收入增勢減緩和職工下崗待業的影響持續走低。在收入政策上，國家要采取有利措施，提高公務員工資、下崗職工生活保障和社會救濟金標準，加快和健全社會保障體系，刺激消費的合理增長。開展多形式、多層次、多渠道的消費貸款營銷、宣傳活動，引導消費者轉變消費觀念，從無債消費轉變為適度負債消費，從滯后型消費轉變為適當超前型消費，逐步提高居民的消費信用水平。

（二）提升認知，重新定位

消費信貸不單純是銀行業的一項具體業務，更是當前國內通貨緊縮，需求不足的形勢下，緩解生產和消費之間矛盾的貨幣政策工具之一。既是市場經濟貨幣信用關系發展到較高水平時的必然產物，也是使消費增長速度適應生產增長速度的金融創新服務，理應列入各級政府部門的考核范疇，強力推動。自省聯社以下，應將消費信貸的快速啟動和推廣，當作新形勢下開拓疆域、瓜分市場、補強弱項的重頭戲，在確保安全的前提下，充分放權，放手發展。

（三）完善信用評分體系，避免信息不對稱

加快制定《消費信貸法》在內的有關消費者貸款的法律和法規制定，建立科學的信用評價系統。建議具體由所屬單位人事部門和同級財政部門利用個人檔案和組織考察，對個人進行信用評級，提供相應信用擔保。農村信用社提供手續費給提供擔保的同級財政部門，建立信用擔保損失準備。所屬單位也要負信用擔保損失責任，從義務和利益的關系上，建立農村信用社、財政、單位和個人之間的信用框架，由此作為居民信用評估體系的突破點。

（四）進一步降低利率水平，刺激消費

居民的消費信貸受利率水平的直接影響，消費信貸必須是在低利率的環境下形成。目前經過多次降息，具有標志性的一年期存款利率由1995年的10.98%降為2008年12月23日的2.25%，一年期貸款利率由12.06%降為目前的5.31%。據預測，目前的利率水平，還有75-90個基點的調整空間。業內人士認為，為了刺激消費，推廣消費信貸，應進一步降低利率水平，支持居民適度超前消費。

（五）及時高效地處置違約狀況

加強消費信貸征信管理，依法加大對違約行為的懲戒力度，營造良好的金融信用環境。建立健全不良資產風險監測預警機制，對新增不良資產，加大依法收貸和不良資產市場化處置力度，消除風險隱患。充實完善擔保、保險法律法規，建立由國家意志主導的、消費信貸后果處置體系，做到有法可依，依法推進。

（六）面對現實，穩步快進

沒有質量的發展不但是無效的，而且是致命的，發展越快，危害越大。在法制、法規尚未健全的市場經濟中，要樹立質量第一的發展觀和風險管理理念，不能急功近利，犯冒進主義，為搶占消費信貸的市場份額而忽視風險。在具體操作中，農村信用社應注重從以下四個方面練內功，上水平。

1. 加強培訓，組建專家型客戶經理隊伍

在激烈的市場競爭中，人才是決定競爭勝負的決定性因素。農村信用社應對客戶經理進行系統培訓，特別是理財知識與營銷技巧的培訓，提高客戶經理的理財能力，使之成為了解國家金融政策、掌握國際上通行的理財方法與趨勢、熟知各種金融產品及操作規程，具有較強的理財能力及人際溝通能力的專家型人才。

2. 特色營銷，培育市場

隨著同業競爭的加劇，品牌營銷將成為農村信用社塑造企業形象、帶動金融產品銷售的最有力手段。要注重凸顯農村信用社的特色，在防范風險的前提下，積極開發具有市場前景和特點各異的“有差別產品”，適應不同的消費者，把消費信貸發展成為各具特色、最大限度適應消費需求的金融品牌，使之成為信貸業務的重要組成部分。要緊扣消費時尚，增加新的金融品種。在大中城市，要適時開辦諸如子女教育貸款、婚嫁貸款、購買耐用消費品貸款以及電腦、鋼琴、空調等大件消費品分期付款的消費信貸。對城鎮文化娛樂、旅游、教育、體育等消費，也可考慮信貸支持。借國家實行家電下鄉、給予補貼的大好時機，對鄉村居民，要及時開辦農用車等農機具和電視機、洗衣機的消費信貸業務。同時，大力發展銀行卡的個人消費信貸，有條件的居民可以開辦個人支票帳戶存款。

3. 成立個人消費信貸中心，促進持續快速發展

應根據居民分布、機構設置、各類經銷商的布局以及城市發展規劃等情況，統籌設立個人消費信貸中心，對個人信貸業務實施流程再造，實現集約化經營、一條龍服務，創新服務品牌。

消貸中心的業務開展，要充分實踐以客戶為中心的經營理念，體現“以個人住房貸款、汽車消費貸款為龍頭，以服務個人為主要對象，以銀聯卡為載體，以培育長期穩定的客戶群體為目標”的特征，為客戶提供從個人住房貸款、汽車消費貸款業務到個人綜合消費貸款及中間業務等一攬子金融服務。中心的成立至少要體現以下優勢：（1）專門經營。將繁瑣的消貸辦理手續從支行其他業務中剝離出來，專人負責統一規范辦理程序。（2）風險屏蔽。統一規范的辦理流程，將保證消貸手續的完整性和真實性。規范的貸后管理，對逾期貸款的及時處理，將把風險控制在最小范圍，避免重貸輕管。（3）優質服務。盡量簡化手續，對住房、汽車貸款等必須辦理抵押物評估、合同公證、保險等事項的，應牽頭協調各有關部門集中辦公，統一辦理，提供一條龍服務。

4. 重點開發風險低、潛力大的客戶群體

一般而言，可供選擇的客戶對象包括三大類。一是在讀大學生。具備較高文化素質，成為較富裕階層的可能性高。二是從事電信、電力、外貿、金融、計算機、教育、醫藥等優勢行業，有穩定的、較高收入的人員。三是國家公務員、全國性大公司或外企高管及營銷人員，預期收入高，失業風險較低。以上群體，如能搶先與之建立經濟聯系，提供金融服務，有可能獲得終身高端客戶。

5. 實行靈活多樣的定價機制和擔保方式，盡快上位

由于消費信貸一般為長期貸款，利率變化會影響到農村信用社收益。利率下調，消費者會提前還貸，再以低利率舉借新債，導致農村信用社受損，并對其重新安排資金造成困難。為此，農村信用社應收取高于預定利率的罰息，彌補信貸資產損失。在操作方式上，可從消費信貸總量、地區投入比例、消費貸款品種與期限、授信額度、利率政策及擔保要求等方面進行研究，訂立靈活多樣的發放標準。對住房、汽車等較大額度的消費貸款，應采用以所購消費品為抵押的按揭貸款方式，確保既安全，又簡便。根據消費者的消費對象，積極協調由消費品生產企業、商業流通企業和旅游服務企業提供消費信貸的擔?；蛟贀?。

6.改革銀行授權機制，放寬基層經營權限

按照權利義務相當的原則，將部分放貸權限下放基層。利用綜合考評，將優質客戶開發獎勵與失職責任追究同步監測，消弭二者的不均等帶來的政策歧視和待遇不公。讓基層社既得益于營銷能力提高帶來的紅利，又能承擔必要的過程責任，從而防患于未然，推動消費信貸實現健康前提下的快速發展。